{% set baseFontFamily = "Open Sans" %} /* Add the font family you wish to use. You may need to import it above. */

{% set headerFontFamily = "Open Sans" %} /* This affects only headers on the site. Add the font family you wish to use. You may need to import it above. */

{% set textColor = "#565656" %} /* This sets the universal color of dark text on the site */

{% set pageCenter = "1100px" %} /* This sets the width of the website */

{% set headerType = "fixed" %} /* To make this a fixed header, change the value to "fixed" - otherwise, set it to "static" */

{% set lightGreyColor = "#f7f7f7" %} /* This affects all grey background sections */

{% set baseFontWeight = "normal" %} /* More than likely, you will use one of these values (higher = bolder): 300, 400, 700, 900 */

{% set headerFontWeight = "normal" %} /* For Headers; More than likely, you will use one of these values (higher = bolder): 300, 400, 700, 900 */

{% set buttonRadius = '40px' %} /* "0" for square edges, "10px" for rounded edges, "40px" for pill shape; This will change all buttons */

After you have updated your stylesheet, make sure you turn this module off

Aprenda Tudo Sobre Análise Técnica de Ações

by Rico.com.vc on Setembro 8, 2017

o que e analise tecnica

Quer aprender sobre  Análise Técnica, o método mais utilizado por traders no mercado de ações?

Você está no lugar certo!

Saiba que não há segredo e vamos te provar isso. O grande desafio é dominar essa incrível técnica, além de saber gerenciar riscos e tomar decisões certeiras para lucrar na Bolsa.

Se você conseguir combinar esses 3 princípios, terá de fato, sucesso nas operações.

Esse artigo é uma das fontes mais completas que você tem à disposição para aprender o que é e como funciona a análise técnica de ações.

Aqui você saberá também a diferença entre análise técnica e fundamentalista, quais são os princípios básicos e descobrirá dicas para identificar oportunidades em renda variável por meio de gráficos.

Se você ainda for um investidor iniciante, leia esse outro post completo sobre o mercado de ações.

O que é e para que serve a análise técnica

A análise técnica, também conhecida como Análise Gráfica, é uma ferramenta utilizada por investidores profissionais (conhecidos como traders), ou mesmo amadores, para o estudo do mercado de renda variável (como o de ações).

E pode ser definida como o estudo dos preços e de seus volumes.

O objetivo é determinar a tendência de um ativo, por meio do rastreio do comportamento da oferta e da demanda.

Além disso, dispõe de vários indicadores de timing que sinalizam o melhor momento para comprar ou vender uma ação.

O analista técnico baseia-se na premissa de que todas as informações estão representadas nos gráficos, na medida em que traduz o comportamento do mercado (que envolve fundamentalistas, insiders, amadores etc).

Sabendo disso, avaliam nos gráficos, a participação desses investidores que influenciam na formação dos preços.

É comum que o analista não acompanhe notícias do mercado, a fim de manter a isenção sobre sua decisão a partir do que foi identificado previamente.

Análise Técnica X Análise Fundamentalista

analise tecnica versus analise fundamenalista

Descubra a diferença entre as duas analises

Para a maioria dos investidores, as duas análises são como água e óleo, não se misturam. De fato, os traders que operam day trade (operação de curtíssimo prazo), fazem uso apenas da análise técnica.

Enquanto a técnica se restringe à análise de gráficos dos ativos, a  análise fundamentalista avalia balanço patrimonial, fluxo de caixa resultados de empresa e conjuntura econômica.

Além disso, na primeira é possível tomar decisões em instantes fazendo uso do gráfico com intervalos de minutos.

Já na segunda, é necessário aguardar que as empresas com ações listadas em Bolsa divulguem resultados, para a partir daí fazer a análise.

Os objetivos também são distintos. O analista técnico tem o interesse de gerar ganhos rápidos no curto prazo ou até mesmo no curtíssimo prazo nas operações de day trade.

Enquanto o investidor que toma decisão por meio de fundamentos, tem foco em construir uma carteira de ativos que trará resultados consistentes no longo prazo. 

Principais conceitos da Análise Técnica

analise tecnica conceitos

Os padrões gráficos refletem o comportamento do mercado

O preço do ativo é um consenso entre oferta e demanda

Esse conceito é muito mais simples do que se parece. Basicamente, o preço é formado a partir do equilíbrio entre a oferta (quantidade de investidores interessados na compra) e a demanda da ação (quantidade de ativos disponíveis para negociação).

Sendo assim um reflexo da relação de compra e venda.

Dito isso, os fatores externos como macroeconômicos, fundamentalistas, políticos, psicológicos e etc. não são considerados.

Preços seguem tendências

Os preços formam-se dentro de tendências. Ou seja, há períodos com tendência de alta, baixa ou lateral e os preços seguem cada uma delas. Falaremos de tendências ao longo desse post.

Topos e fundos

Certos níveis de preços são “gravados” pelo mercado, como por exemplo  topos e fundos (padrões da análise técnica). Eles indicam uma tendência de alta ou de baixa consecutivamente.

São nesses pontos que uma resistência (dificuldade de o preço subir) ou suporte (dificuldade de o preço cair) são identificados.

É fundamental saber identificar esses movimentos no gráfico. Uma vez rompido um desses padrões, um novo comportamento é formado com grande intensidade - devido, principalmente, pela demanda dos investidores.

Padrões gráficos e comportamento do trader

Os padrões gráficos são reflexo do comportamento dos traders, seja devido à ganância, medo ou euforia.

Por isso, é importante ter uma estratégia de gerenciamento de risco e controle emocional para não seguir a “manada” sem um plano prévio.

O gráfico de ações

O gráfico é elaborado com base no preço do ativo em um dado período, conforme ilustrado abaixo:

analise tecnica grafico de acoes

Exemplo de gráfico de linha diário onde cada linha mostra a formação do preço durante o pregão

Nesse caso, foi utilizado o gráfico de linhas com a periodicidade diária, onde a linha é a união dos preços de fechamento de cada dia de negociação.

Além do preço de fechamento, também são importantes os preços de abertura, mínimos e máximos. Para facilitar, o gráfico de barras reúne esses quatro preços.

Gráfico de barras

Mais completo que o gráfico de linhas, o gráfico de barras utiliza, além do preço de fechamento, o preço de abertura, preço mínimo e máximo do período utilizado.

Note abaixo que a barra horizontal do lado esquerdo identifica o preço de abertura do ativo, e do lado direito, o de fechamento.

analise tecnica barras

 

analise tecnica grafico de  linhas

O gráfico de linhas é o mais simples dentre os disponíveis nas ferramentas gráficas

analise tenica grafico de barras

O gráfico de barras ilustra os pontos de abertura, fechamento, mínimo e máximo

Candlestick

O candlestick é um gráfico que também mostra os quatro preços, porém é mais visual e muito utilizado na análise técnica.

Apesar de seu uso ser mais conhecido hoje no mercado de renda variável, a sua utilização foi largamente usada no Japão, no mercado de negociação de arroz, desde o século XVIII.

A denominação candlesticks se dá porque a figura representativa parece uma vela com seu pavio. As figuras não necessitam ser exatamente iguais e cada padrão está sujeito à interpretação de cada analista.

analise tecnica candlestick

O estudo do candlestick foi muito divulgado nos últimos anos e suas figuras são de extrema relevância para antecipar as reversões de preço. Mais adiante, estudaremos os padrões mais importantes.

analise tecnica grafico de candlestick

Exemplo de gráfico de candlestick com marcações de abertura e fechamento

Tendência

Existem três tipos de tendências na análise técnica, são elas: a altista, a baixista e a lateral.

  • TENDÊNCIA ALTISTA (BULLISH)

Acontece quando há maior pressão compradora (maior demanda) e consequentemente o preço dos papéis sobe.

O termo bullish vem do “bull” (touro) e origina-se porque um touro ataca com movimentos de baixo para cima, erguendo seu chifre contra o oponente.

  • TENDÊNCIA BAIXISTA (BEARISH)

Tendência quando, sob maior pressão vendedora (maior oferta), o preço dos papéis sofre queda.

O termo bearish vem de "bear" (urso) e origina-se porque um urso ataca com movimentos de cima para baixo, derrubando seu adversário com a utilização de suas fortes patas dianteiras.

  • TENDÊNCIA LATERAL (MERCADO DE LADO OU FAIXAS DE NEGOCIAÇÃO)

O mercado nem sempre está com tendência de alta ou de baixa. Quando há um equilíbrio entre compradores e vendedores, dizemos que o mercado está “sem tendência” ou “andando de lado”.  

analise tecnica grafico tendencia

Exemplo de gráfico com tendência lateral ou "andando de lado"

Como reconhecer uma tendência?

O reconhecimento de uma tendência se dá através de diferentes ferramentas, onde elas se complementam, e convergem para a mesma interpretação.

Veja abaixo como um trader identifica uma tendências no gráfico.

  1. O principal objetivo é identificar os topos e fundos e verificar sua evolução
  2. Em seguida deve-se traçar a linhas de tendência com a reta tocando os topos ou fundos. Depois disso, verifica-se sua inclinação
  3. A última técnica é utilizar a média móvel, que estará próxima da linha da tendência - quando essa é formada.

O mercado de ações não se move de uma forma linear. E quando você começa a estudar os gráficos na análise técnica, percebe que o movimento se dá por “topos” e “fundos” que, de acordo com suas direções, compõem tendências.

Confira abaixo as imagens e faça o seguinte exercício: avalie a linha traçada em cada gráfico disponibilizado e procure identificar que fatores geraram tendência de alta ou de baixa.

analise tecnica tendencia de alta

Identificando os topos e fundos é possível traçar a linha de tendência

analise tecnica tendencia de baixa

Perceba que não é difícil identificar as tendências de alta e baixa

Chegou a alguma conclusão?

Vamos explicar alguns conceitos para que você analise se a sua avaliação está correta.

Você viu que os preços oscilam de forma descoordenada, ou seja, não acontecem em uma linha contínua ao longo do tempo. O movimento é como um “zigue-zague” e nele identificamos traços descontínuos para baixo (fundos) e para cima (topos).

E é nos topos e fundos que verificamos tendências. Uma tendência de alta é observada por uma sequencia de topos e fundos ascendentes. Já a tendência de baixa é demonstrada por topos e fundos que descem no gráfico.

Tendência de alta e de baixa

No gráfico abaixo, por exemplo, há uma sequência de topos e fundos para baixo e em seguida, reversão dessa tendência com topos e fundos ascendentes.

analise tecnica tendencia baixa e alta

Exemplo de reversão de tendência de baixa para alta

Suporte

Os níveis de suporte e resistência são extremamente importantes na análise técnica. 

Quando um preço chega no suporte, a tendência é que o mesmo pare de cair e volte a subir. Dessa forma, pode ser uma oportunidade de compra do ativo.

O suporte representa um grande número de investidores interessados na compra, fazendo com que o movimento seguinte seja uma alta no preço.  Para que isso fique claro, é importante lembrar da relação entre oferta e procura.

Quanto a maior disponibilidade de um ativo e menor interesse de compradores, a tendência é que o preço caia. A mesma relação inversa acontece se há escassez e um grande número de interessados na aquisição.

Nesse caso, como você deve ter concluído o preço sobe, pois o número de interessados é maior do que a oferta.

Resistência

A resistência na análise técnica acontece de maneira inversa ao suporte: o preço histórico da ação para de subir e passa a cair. Aqui o trader pode decidir comprar o ativo para em seguida ganhar na valorização do mesmo.

A importância de identificar suporte e resistência

Esses dois instrumentos mostram onde, geralmente, há reversões.  E servem como barreiras psicológicas onde ocorre uma maior concentração de ordens de venda (resistência) e de ordens de compra (suporte).

Quando um suporte ou resistência é rompido, percebemos no gráfico um forte movimento de impulsão devido a dois principais fatores:

  1. ausência de ordens de venda, após o nível de resistência e de ordens de compra, após o nível de suporte.
  1. presença de ordens de compra após o nível de resistência (stop dos vendidos a descoberto) e de ordens de venda após o nível de suporte (stop dos comprados).

Após ultrapassados, os níveis de suporte e resistência passam a exercer influência oposta nos preços, ou seja um suporte vira resistência e uma resistência se torna um suporte.

analise tecnica resistencia suporte

Comportamento de resistência e suporte logo em seguida

Como estudar análise técnica de forma prática?

Se você quer dominar a metodologia da análise técnica para fazer operações day trade a única saída é...estudar. Mas isso não precisa ser maçante e nem feito individualmente.

Aqui na Rico você conta com um serviço inédito que é o acesso às salas de aula online com professores que ensinam técnicas e estratégias ao vivo durante o pregão.

Além de aprender e aperfeiçoar os seus conhecimentos em análise técnica, você aprenderá duas lições fundamentais que requerem prática: gerenciamento de risco e controle emocional.

Esses dois ensinamentos, muitas vezes, são deixados de lado por aqueles que buscam aprender a teoria. Mas, mesmo sabendo, todos os conceitos, os fatores emocionais terão um grande peso na sua tomada de decisão.

Além disso, saber como delimitar os riscos e aprender a lidar com agilidade quando se perde (sim, nem sempre se ganha) você terá mais chances de se tornar um trader vencedor.

Assista ao vídeo abaixo do nosso canal Comunidade de Traders e confira as dicas para fazer análise técnica:

 

Sistemas de negociação: a melhor forma de fazer análise técnica e operar no timing certo

Quem faz uso da análise técnica para definir o timing das operações e se torna cada vez mais experiente, em um dado momento, precisa de uma plataforma avançada.

Isso porque o operador passa a ter a necessidade de funcionalidades que sejam ágeis, personalizadas e com acesso à gráficos sofisticados.

Os sistemas de negociação são ferramentas desktop que permitem controlar riscos operacionais com agilidade, automatizar algoritmos e gerenciar carteiras em tempo real.

Hoje há no mercado diversos sistemas como Profitchart e Metatrader. Ambos são de alta qualidade e com custo adicional.

Mas aqui você tem acesso à um sistema de negociação gratuito, o Rico Trader, para fazer análise técnica e operar como um profissional.

Rico Trader: plataforma de negociação gratuita
analise tecnica sistemas de negociacao

Cliente Rico tem acesso a um sistema de negociação gratuito

Aqui você tem acesso a um sistema desktop exclusivo e completo, criado em parceria com a Neologica. Sua tecnologia foi desenvolvida para atender traders que buscam estratégias mais eficientes em suas operações.

Além disso, o Rico Trader é a nossa única plataforma que permite que você opere simultaneamente nela e no Home Broker, sendo a melhor opção desktop.

Alguns destaque do Rico Trader:

  • Ferramentas profissionais de negociação eletrônica
  • Excelente base de dados
  • Compra e venda em um clique
  • Execução de ordens por meio do gráfico
  • Plataforma exclusiva para Day trade

Conclusão
analise tecnica mercado de acoes

A análise técnica é um método que pode sim ser aprendido e, apesar de parecer complicado, não há mistérios.

Conforme você se dedica ao estudos, notará como é simples fazer a leitura dos gráficos. E com auxílio de profissionais que você tem à disposição aqui na Rico, seu conhecimento em análise técnica se tornará avançado mais rápido.

E para colocar tudo isso em prática, conte com o nosso home broker que também oferece um gráfico avançado. Ou, se preferir, utilize uma dos sistemas de negociação como o nosso, gratuito para clientes.

Lembre-se que é a prática com embasamento técnico que potencializará as probabilidades de ganhos nas operações. Por isso, se quer começar a estudar e operar, abra uma conta gratuita aqui na Rico.

Não há custo de abertura e nem de manutenção mensal. E assim que sua conta é aberta, você já tem acesso às salas de aula, ao call de abertura e fechamento das negociações, palestras e cursos online sobre o mercado de ações e estratégias de operações.

E, claro, acesso 100% liberado e grátis ao home broker e à plataforma Rico Trader, ou se preferir, ao robô.

Conte com a gente para avançar nos estudos da análise técnica, ganhar no mercado ou até mesmo viver da Bolsa de Valores.

Bons trades!

New Call-to-action

Topics: Renda Variável/Mercado de ações