Blog da Rico

Guia do Investidor LCI e LCA: Saiba como investir

Posted by Daniella Gomes on 12/jan/2017 18:20:23

pensando investir lci lca.jpg

Você sabia que investindo em LCI e LCA você diversifica seus investimentos com a segurança de uma renda fixa, rendimento atrativo, taxa zero e isenção de imposto de renda?

Parece bom demais para ser verdade. Garantimos que é e vamos provar para você.

Todas essas vantagens resultam em mais dinheiro no seu bolso e você pode fazer parte dos pequenos grupo de investidores que já descobriram o grande potencial de rendimento dessas aplicações.

Neste post, você vai saber por que a LCI e LCA têm chamado a atenção dos investidores e também como investir, como selecionar e como funciona.

E por fim e muito importante, uma dica especial para simular os investimentos de renda fixa e saber, por exemplo, se uma LCI rende mais do que um CDB.

Leia outro texto do nosso blog sobre renda fixa e saiba tudo sobre os investimentos mais seguros do mercado.

Quer ver só como você pode ganhar mais dinheiro?

Se tiver qualquer dúvida, deixe o seu comentário no final dessa página!

Boa leitura!


O que é LCI? e o que é lca?

LCI é a sigla para Letras de Crédito Imobiliário. Trata-se de um título de renda fixa emitido por bancos a fim de captar recursos para oferecimento de empréstimos no setor imobiliário.

Na prática, funciona assim: você empresta dinheiro para o banco, que usa para oferecer outros empréstimos aos seus clientes, e em troca lhe paga o valor aplicado, somado a um rendimento ou indexador acordados na data da compra.

Veja esse exemplo:

Vamos supor que você investiu R$10.000,00 em uma LCI que paga 94% do CDI com vencimento em 1080 dias, aproximadamente 3 anos. No vencimento você poderia ter recebido R$14.283,57.

Ou seja, seria possível ganhar em torno de R$4.283,57 livre de impostos, um rendimento ao ano de quase 13%. Praticamente o dobro da poupança!  Ótimo, não?

O que é LCA? 

LCA é a sigla para Letras de Crédito do Agronegócio. Trata-se de um título emitido por bancos a fim de captar recursos para oferecimento de empréstimos no setor de agronegócio.

O funcionamento e dinâmica de investimento são os mesmos de uma LCI. Ao comprar LCA, você empresta dinheiro ao banco que em uma data determinada paga o valor da aplicação somado a taxa combinada no momento da compra.

No exemplo abaixo, simulamos uma LCA com vencimento em 1080 dias, quase 3 anos e com a rentabilidade de 94% do CDI.

Note que no vencimento a rentabilidade acumulada no período seria superior a 40% e com um ganho líquido de aproximadamente R$4.276,00.

Observe que estamos falando de um título atrelado ao CDI que pode variar para mais ou para menos até o vencimento. Os exemplos apresentados são ilustrativos.

lci lca simulacao.png lci lca rentabilidade.png

Exemplo de simulação de LCA 

Qual a diferença entre LCI e LCA?

Não há diferença para o investidor entre LCI e LCA. Para selecionar um ou outro basta considerar dois fatores: prazo de vencimento ideal para você e o rendimento.

No vídeo abaixo, o analista Roberto Indech, faz um breve resumo do que você precisa saber sobre LCI e LCA. Ele reforça que não há diferença no tipo que você escolhe, mas sim as características como prazo e rentabilidadade. Assista.


Como investir em LCI e LCA?

A aplicação em LCI e LCA na corretora de valores, como na Rico, é tão simples como você faria no seu Internet Banking. Veja os passos abaixo:

  1. Faça o login em sua conta no site da corretora
  2. Acesse a página de Renda Fixa
  3. Selecione o investimento
  4. Realize a aplicação

Depois de executada a compra é só acompanhar os seus investimentos no site.

- Custos

Investir sem pagar por isso é ótimo, não é? Uma das vantagens é investir em LCI ou LCA sem qualquer custo. Na Rico você não paga taxa de administração - esse seria o único custo envolvido, já que não há incidência de IR também.

- Riscos

O risco desse investimento está relacionado ao risco de crédito, caso a instituição que emitiu o título encerre suas atividades ou venha a falir. A boa notícia é que os investimentos de renda fixa (LCI, LCA, CDB, LC) possuem uma espécie de seguro - o FGC em até R$250 mil. Explicaremos isso logo abaixo.

- Liquidez

As LCIs e LCAs não possuem liquidez diária. Sendo assim, recomenda-se aguardar a data do vencimento para garantir o rendimento.


LCI e LCA são seguros e garantidos pelo Fundo Garantidor de Crédito

Além de ser um investimento seguro e de baixo risco, as LCIs e LCAs possuem um seguro adicional, o FGC.

O Fundo Garantidor de Crédito (FGC) é uma instituição privada, autorizada pelo Conselho Monetário Nacional que garante o pagamento de até R$250 mil para cada investidor em caso de falência ou encerramento das atividades da instituição emissora.

Ou seja, se o banco que emitiu uma LCI venha a falir ou encerrar suas atividades, o investidor recebe o valor aplicado mais a remuneração até o limite de R$250 mil.

É importante ressaltar que os investimentos de renda fixa são coberto pelo FGC, tais como as LCIs e LCAs como falamos acima, além de CDB, LC, poupança.

Não há custo para ter essa garantia e também não há taxa para receber o valor caso o FGC precise ser acionado.

Alguns investidores iniciantes têm medo de fazer suas primeiras aplicações. Afinal, ganhar dinheiro é algo difícil e não dá para confiar os seus ganhos preciosos a qualquer um.

Por isso, esses investidores têm dúvidas se é seguro tirar o dinheiro da conta corrente, onde ele está sob o seu controle para investir em alguma aplicação por meio de uma corretora.

Então acredite, é muito seguro investir em LCI e LCA. O FGC sempre garantirá o retorno do seu dinheiro e rendimento caso não ultrapasse o limite de R$ 250.000 por instituição.


Qual o rendimento e quando investir em LCI e LCA?

Esse investimento rende, em geral, um percentual do CDI (Certificado de Depósito Interbancário). Essa taxa é bem próxima da Selic que até o momento da criação desse post está em 13%.

Nesse caso, dizemos que uma LCI atrelada ao CDI é um investimento pós-fixado. Isso porque esse indexador pode variar até a data do vencimento. Assim você saberá o valor exato do rendimento no final.

Há também as opções prefixadas, que ao contrário do que falamos acima, rendem uma taxa fixa conhecida no momento da compra. Dessa forma é possível saber exatamente quanto irá ganhar no vencimento.

As aplicações iniciais em LCI ou LCA costumam ser acima de R$10mil ou bem mais do que isso nos bancos.

Já na Rico, os valores iniciais são definidos com o objetivo de facilitar o acesso aos investidores. Aqui é possível encontrar títulos a partir de R$2.000,00.
 

Além de verificar se o valor de aplicação inicial está de acordo com o que você pode e quer investir, é importante conferir também o vencimento.

Essa aplicação não possui liquidez diária, por isso o recomendado é sempre aguardar a data do vencimento para realizar o resgate.

Uma dica muito importante, para este caso, é aplicar o dinheiro que você não usa como reserva de emergência e não pretende resgatar antes do vencimento - usando assim como um investimento de diversificação e rentabilização da sua carteira.

Perceba que o grande fator decisório para escolher essa aplicação será quanto você pode investir.

Caso não tenha o mínimo inicial, uma alternativa com excelente rentabilidade é Tesouro Direto - cujo investimento mínimo é a partir de R$30,00.


Qual é melhor: LCI, LCA ou Tesouro Direto?

lci lca investimento decisao.jpg

No Rico você pode simular investimentos de renda fixa e não ter dúvida na hora de investir

A resposta para essa pergunta é...depende.  Em relação a LCI e LCA, você pode entender como um mesmo produto.

Então, o que você deve fazer é: verificar em sua corretora a LCI ou LCA que atendem o seu prazo, valor de aplicação e fazer uma simulação. Para saber se rende mais que o Tesouro Direto, basta simular alguns títulos também.

Dependendo do lugar onde realiza seus investimentos, não é possível fazer essa comparação. E o jeito será fazer cálculos chatos. Mas aqui na Rico você não precisa chegar perto de uma calculadora para descobrir qual é a melhor opção.

Veja que a simulação com títulos pós-fixados darão uma ideia do rendimento que poderá acumular no vencimento.

No simulador de Tesouro Direto, você pode comparar diferentes títulos. Veja que as aplicações iniciais são baixas - uma outra excelente alternativa de renda fixa. 

lci lca simulador tesouro.png

Simulador de Tesouro Direto exclusivo para clientes 

LCI e LCA são melhores que poupança?

Em termos de rentabilidade, em geral, sim. Atualmente a rentabilidade da poupança é tão baixa que perde até para inflação, perdendo também seu poder de compra.

Isso quer dizer que com aquele dinheiro parado na poupança você não consegue comprar as mesmas coisas que compraria há um ano por exemplo.

Por isso, o grande "pulo do gato" é escolher opções que acompanhe, pelo menos, a inflação. Dessa forma, é possível continuar investindo de forma conservadora, porém sem perder dinheiro.


LCI e LCA ou CDB?

cdb lci e lca qual e melhor

O certificado de depósito interbancário é um ótimo investiment. Mas ele é melhor que LCI e LCA?

O LCI e LCA são ótimos investimentos. O seu maior diferencial é a isenção (liberação de pagamento) do imposto de renda. Mas será que apenas essa vantagem garante que essa escolha é a mais acertada?

A resposta é que não. Mesmo que os CDBs tenham desconto de rentabilidade pelo Imposto de Renda por tempo de aplicação, eles podem ser mais rentáveis na conta geral.

Você precisa aprender a compará-los. E isso muito simples se você for cliente Rico. Basta entrar na plataforma de investimentos e na seção de renda fixa selecionar a LCI e LCA e o CDB desejado e compará-los.

Então você saberá qual, no final das contas, é o melhor para você.

Ambos são muito seguros porque possuem a garantia do Fundo Garantidor de Crédito (FGC) que protege a aplicação até o valor de R$ 250.000 por CPF e instituição financeira.

Assim, você não deve aplicar mais do que R$ 200.000 no CDB ou LCI e LCA da mesma instituição. Esse dinheiro vai render e quando ele chegar perto de R$ 250.000, o melhor a ser feito é distribuir parte do capital para outro banco. 


5 dicas para potencializar seus investimentos em LCI e LCA 

Busque investimentos fora do banco:

Se você ainda não tem conta em corretora, considere abrir uma conta. Afinal a abertura de conta é gratuita e sem custo mensal, como aqui na Rico.

O banco irá oferecer apenas os seu próprios produtos. Já as corretoras negociam com diversos bancos as ofertas de renda fixa.  

Avalie as ofertas de pequenos e médios bancos:

Bancos de menor porte, em comparação aos mais comuns que você conhece, oferecem produtos com excelentes taxas e diferentes prazos. E geralmente pagam melhor que a rentabilidade dos grandes bancos.

Use simuladores e calculadoras antes de investir:

Para escolher entre as opções disponíveis, utilize as ferramentas oferecidas no site da corretora, como os simuladores.

Assim, você tem como saber quanto irá ganhar, consegue se programar para seus objetivos e tem um controle maior do seu investimento. 

Não deixe para investir depois o que você pode aplicar hoje:

As LCIs e LCAs são disponibilizadas em lotes limitados diariamente. Dependendo da taxa, uma LCI que você viu hoje no site da corretora, pode não estar mais disponível amanhã. 

Acompanhe as recomendações dos analistas

Todos os dias são oferecidos diferentes produtos de renda fixa. E, na Rico, por exemplo, nossos analistas selecionam as opções mais rentáveis do momento.

Por isso a dica é, acessar o site da corretora com frequência ou entrar em contato com o atendimento para conferir as opções. 

Invista o dinheiro que você não precisará no curto prazo

Como esse investimentos não tem alta liquidez, o ideal é estabelecer o seu objetivo de médio e longo prazo e investir com esse intuito.

Dica especial: para investimentos de curto prazo e que você acredita que precisará resgatar a qualquer momento, como um fundo de emergência, prefira o Tesouro Selic.


Simulador de Investimento – Como calcular o rendimento em LCI e LCA

Simular as opções de LCI e LCA é a maneira mais fácil de tomar a melhor decisão.

Aqui na Rico você faz isso em pouco cliques. É só acessar a área de renda fixa, na área logada de cliente arrastar quais você quer simular e pronto.

Abaixo, você confere 3 opções com o mesmo valor inicial, mas com prazos de vencimento diferentes.

simulador lci lca.png

Simulador de Renda Fixa

Na simulação acima, o resultado apresenta o valor aproximado que poderia ser acumulado no resgate.

Note que no simulador da Rico você compara diferentes taxas e prazos de curto e médio longo. Assim fica mais fácil combinar o melhor título de renda fixa ao seu objetivo financeiro.

New Call-to-action


A importância da diversificação dos investimentos

diversificacao lci lca.jpg
Diversifique seus investimentos para potencializar seus rendimentos

Ter diferentes tipos de investimento é uma forma inteligente de se proteger de possíveis riscos e maximizar o potencial de ganho.

Isso porque se você tem aplicações em um único investimento ou mais de um do mesmo tipo, logo o seu rendimento irá acompanhar apenas um fator de rentabilidade.

Ao investir em diferentes produtos é possível ter diferentes rendimentos e o mais importante: se alguma aplicação não tem uma boa performance em um dado momento, outra pode ter um ótimo rendimento no mesmo período.

Lembre-se da frase: não coloque todos os ovos no mesmo cesto, pois se o cesto cai, todos os ovos podem quebrar. Essa é uma forma mais ilustrada de entender a relação de diversificação x risco.

Então, nunca deixe de diversificar suas aplicações para garantir uma boa rentabilidade e proteção contra riscos. A sua carteira deve ser como um avião que só cai de fato quando ocorre uma série de problemas diferentes ao mesmo tempo.

Isso tornará seu patrimônio mais protegido contra mudanças políticas e ecônomias que podem afetar o mercado de capitais.


Como começar a investir em LCI e LCA

Agora é com você. Se quer ganhar dinheiro com segurança considere abrir uma conta em uma corretora de valores.

Como mostramos, aqui na Rico é possível simular os investimentos, ficar sabendo das melhores recomendações dos especialistas e ter acesso a mais opções do que as que encontra no seu banco.

E se tiver qualquer dúvida você pode contar com o atendimento via chat no site, telefone ou email equipe de atendimento.

A abertura de conta é gratuita, online e não tem taxa de manutenção. Aproveite que agora você conhece opções melhores para ganhar dinheiro e abra a sua conta.


Conclusão

Como dito, o que é LCI e LCA é uma dúvida comum, mas simples de ser respondida e entendida. 

Agora você já sabe que a LCI e LCA são muito vantajosas, não apenas pela facilidade em investir, mas também pela grande variedade de taxas oferecidas e a isenção do imposto de renda.

Esse último ponto é muito importante de ser considerado na hora de escolher a aplicação, pois pagar menos imposto significa mais dinheiro no seu bolso. Somado a todas esses benefícios, você ainda conta com a garantia do FGC.

Aqui na Rico você tem a oportunidade de investir em uma gama de títulos de renda fixa com excelentes taxas e que você não encontra no seu banco - afinal, lá só serão oferecidos produtos próprios.

Continue lendo outros artigos do nosso blog:

Além disso, a nossa equipe de atendimento está pronta para te ajudar sempre que precisar.

E nossos analistas fazem recomendações de renda fixa e variável e te orientam na hora de diversificar seus investimentos e potencializar os seus rendimentos com segurança e de acordo com o seu perfil.

Deixe o seu comentário sobre LCI e LCA logo abaixo!

Aproveite que você já está aqui e abra a sua conta. É grátis e sem custo de manutenção. 
New Call-to-action

Obrigado por ler até aqui!